眼哥观察 | 7个月利润1.6亿 趣店财务数据首公开

作者: 第三只眼   

国盛金控一纸股权购买交易，使得分期消费平台“趣店（原名趣分期）”的真实估值浮出水面。25日，国盛金控发布公告，披露了其与凤凰祥瑞的一笔关联交易。其在公告中称，将以3.75亿元购买凤凰祥瑞持有的北京快乐时代科技发展有限公司5%的股份，而北京快乐时代正是趣店的运营主体。

这份公告中披露的部分数据，可能是趣店投资者们喜闻乐见的。据公告披露，国盛控股的交易价格是该股份评估价值的90.46%，公告中同时也给出了趣店当前估值为82.91亿元，同时，其财务数据也实现了大幅度增长。

从亏损到盈利：趣店7个月利润1.6亿

这次交易之所以需要发公告披露，原因在于交易双方的实际控制人皆为杜力、张巍。

而对于快乐时代比较陌生的人，可能对趣分期这家曾经的校园分期平台更为熟悉，今年7月份，趣分期宣布进行品牌升级，成为趣店集团。而今年9月份，趣店集团又宣布已经完成转型，宣布将暂停校园金融新增业务。根据公告介绍，目前趣店集团是面向5亿非信用卡人群的互联网消费金融科技公司，开展的业务包括实物分期和现金分期，累计用户突破千万，以年轻的蓝领和白领人群为主。

根据公告显示，趣店的财务数据在今年实现了从亏损到盈利的翻身。2015年，趣店营收2.33亿元，净利润亏损达5.43亿元。今年1~7月，公司营收实现了大幅增长，为4.78亿元，同时，净利润为1.58亿元。

此外，公司总资产从去年末的26.35亿元上涨至42.97亿元；净资产从-6.67亿元增至20.36亿元。7月7日，趣分期宣布完成Pre-IPO系列首期约30亿元融资，同时升级为“趣店集团”。而凤凰祥瑞正是在此轮融资中增资入股，持股19.24%。

同时公告中也显示，快乐时代经审计的所有者权益即其全部资产价值合计20.36亿元，其股东全部权益评估值即其公司估值为82.91亿元。本次交易标的北京快乐时代 5%股权的账面价值为 1.01亿元,评估价值为 4.1亿元。交易标的的账面价值是本次交易 价格的 27.16%,交易价格是交易标的的评估价值的 90.46%。

投资者受益

根据公开资料显示，趣店由罗敏于2014年3月成立，目前仅有两年半的历史。随着其估值从0增长为80亿，其投资人，尤其是两家A股上市公司昆仑万维和联络互动成为了受益者。

根据公开资料估算，目前昆仑万维在趣店集团身上的投资已达1.8亿，但其股权估值已经接近16亿，在一年多的时间内已经实现了超过7倍的收益。

昆仑万维旗下全资子公司昆仑香港于2015年4月向 Source Code QFQ Linkage L.P.出资1200万美元定向投资趣店，昆仑万维董事长兼CEO周亚辉曾在自己的博客中谈到过投资趣店与源码资本创始人曹毅的推荐有关，同时也表达了对于趣店的看好；在同年的4月7日，昆仑万维又向趣店投资5000万美元。趣店创始人罗敏在接受采访时曾表示，在两次投资后，周亚辉曾一度想要高价收购趣店集团，但被罗敏拒绝。

2015年8月，昆仑香港再次向趣分期增资2529.37万美元。投资后，昆仑香港合计直接持有趣分期19.45%的股份。

另一家上市公司联络互动也通过基金间接持股趣店，实现高额的受益。在该笔交易完成之后，原第二股东凤凰祥瑞的持股比例将下滑至第四，现在持股15.73%的宁波源峰创业投资合伙企业在股权比例榜单中上升为第三位，而联络互动正是宁波峰源的有限合伙人。公司以自有资金4.18亿元作为有限合伙人，认购投资基金的相关财产份额。目前，宁波峰源持有的股权估值约为13亿元。

当然除了这两家公司，其他的投资人也在投资趣店的过程中赚的盆满钵满，更乐于看到这家公司公司的更加快速发展，并最终能够上市。

第三只眼