作者: 互金跟投   

对于普通投资者来说，没有专业的金融知识背景，也没有大量的闲置资金，因此在进行投资理财时，门槛相对较低的基金产品不失为一个好选择。

比如，大家都很熟悉的余额宝就是一种货币基金。

不过，投资理财切忌盲目，一方面我们需要对基金的基础知识有所了解，另一方面要结合自身的投资需求和目的进行合理配置。

那么，基金新手入门有哪些不得不知的知识点呢？

一、什么是基金？

基金，实际上就是把众多不懂金融投资，但同时又想赚取更多收益的普通投资者的资金汇集起来，然后委托给专业的机构（基金管理公司）去管理和运作，帮投资者赚取更高的投资收益。

专业的基金管理公司会利用他们的金融专业知识和实战经验，将集合起来的资金去投资股票、债券等金融工具。

所以，基金的两大特点，一是专人管理，二是所有投资者风险共担、利益共享，从而分散投资风险，降低投资门槛。

另外，为了保障资金的安全，这些投资者汇集起来的资金会交给基金托管人保管，这个基金托管人一般都是银行。（有点类似P2P的银行存管）

二、基金的分类

基金的种类繁多，不同的基金产品风险和收益水平、特点各不相同。

因此，我们对于基金的种类要有基础的把握。

一般，根据基金的投资对象不同，可以分为货币基金、债券型基金、股票型基金、混合型基金、指数型基金。

货币基金：主要投资短期货币市场工具，包括央行票据、银行定期存单、短期债券等。这种基金产品的特点是：风险低、流动性强、收益稳定但不高。

债券型基金：主要投资于国债、金融债等固定收益类金融工具。这种基金产品风险和收益略高于货币基金，不过也是收益相对比较稳定的基金产品。

股票型基金：主要投资于股票市场，受股市波动影响较大，所以风险较高。股票型基金按照投资风格还可以细分为多种不同类型的基金，这些股票型基金的风险和收益也会有所不同。

混合型基金：同时投资于货币、债券和股票市场。

指数型基金：以特定指数为投资标的，追踪标的指数的表现。

如果是按照交易方式来分的话，那么基金可以分为开放式基金和封闭式基金。

开放式基金的特点就是可以随时申购和赎回，流动性强。

而封闭式基金有一定的封闭期间，一般5到15年，在此期间投资者不可以申购和赎回，只能通过二级市场去买卖。

这两种分类方式是基金产品分类最基础的两种方式。其他的基金产品类型还有保本基金、分级基金、对冲基金等。

三、基金的风险收益

一般，基金的风险和收益跟基金投资对象的风险和收益呈正相关，例如货币基金的投资对象是银行定期存单、短期债券等风险较低的短期货币市场工具，所以货币基金的风险和收益相对较低；而股票型基金的投资对象是股票，因此风险比较高，当然也有机会获得更高的收益。

通常，在风险和收益方面，货币基金<债券型基金<混合型基金<股票型基金，具体的风险和收益要结合基金各个投资对象的比重、基金管理人的水平、市场行情等多种条件来分析，这些内容我们后面再慢慢了解。

四、基金的费用

基金投资主要的费用包括基金管理费、基金托管费、基金认/申购费、基金赎回费、基金转换费。

• 基金管理费是支付给管理和运作基金产品的基金管理公司的；

• 基金托管费是支付给管理资金的商业银行；

• 基金认/申购费是买入基金需要支付的手续费；

• 基金赎回费是卖出基金需要支付的手续费；

• 基金转换费是在同一基金管理公司管理的不同基金之间转换投资所需支付的费用。

不同的基金产品各项费用的高低有所区别，其中货币基金无需申购费和赎回费。投资者可以在天天基金网的基金产品详情页面查询具体的费率，也可以查看基金的产品说明书，以上两种方式还可以查看基金其他方面的信息。

五、基金的购买渠道

一般，基金购买渠道主要分为直销和代销两种，直销是直接向基金公司购买，而代销则是通过银行、证券公司或第三方销售平台购买。

直销的费率通常会比代销的更加优惠。代销渠道中，第三方销售平台的费率会比证券和银行更优惠。

不过，代销渠道的基金产品种类更多，投资者可以购买不同基金公司旗下的基金产品，而直销渠道只有该基金公司旗下的基金产品可以选择。

六、基金的买卖时间

如果是开放式基金，投资者可以随时申购和赎回。如果是封闭式基金的话，交易时间跟股票的交易时间一样，每周一至周五9:30-11:30和13:00-15:00（除法定公众假期）。

七、基金投资要注意什么？

既然基金产品种类繁多、风险和收益各不相同，那么在投资基金的时候，知道哪些产品更加适合我们投资也非常重要。要选择合适的基金产品，我们首先需要了解自己有什么投资目的和需求。

举个简单粗暴的例子，若小A目前年薪15万、存款30万，每年支出5万，两年之后计划买房，需要首付40万。

那么按照小A的资金情况来看，两年的净收入一共20万，为了保证两年之后有足够的资金用于首付，那么存款中至少有20万元需要保本。也就是说，小A需要将目前存款中的20万投资于保本型的基金产品。

另外的10万可以根据自己的风险承受能力和对收益的要求来配置。若小A想尽可能追求高收益，同时愿意承担较高的风险，那么小A可以将这10万元投资于风险和收益水平更高的股票型基金。

在考虑投资目的和需求时，主要从安全性、收益性、流动性等方面去考虑。

我们去开户时，都需要做风险测评，这个测评可以大致测出我们的风险承受水平，是稳健型还是激进型，还会初步给出一个资产配置的建议。

至于选择基金的技巧和策略，涉及的内容较多，我们后续再来讲。

互金跟投