没了风险备付金，别着急，平台还能搬救兵保护我们！

金评媒（http://www.jpm.cn）编者按：平台们八仙过海各搬救兵，用了各种新办法代替风险备付金兜底。

自从月初，国家明文规定平台“禁止继续提取、新增风险备付金”后，身边好多投了P2P的朋友就吃也吃不好，睡也睡不好。

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为啥呢？早几年，平台逾期、跑路、倒闭的事情经常发生。平台们为了告诉投资人我不会跑路，就想出了风险备付金这一招。一般是从每笔交易里提取出总额的0.5%-1%，放入备付金账户，用于项目逾期后给投资人垫付。

也就是说，本来风险备付金是个兜底的玩意儿，现在国家“釜底抽薪”，撤掉了平台这一层保护。

有网友表示：刚兑（风险备付金）和信用是P2P与生俱来的天然属性，历史已经证明，有刚兑（风险备付金）有信用，P2P活；无刚兑（风险备付金）无信用，P2P死。

平台靠不靠谱看四驾马车：“信批”、“风控”、“资产”和“风险备付金”，前三个想看懂，要熟知政策和有经验积累，有一定门槛，只有最后是真金白金的凭证。现在没了这个，投资人信心难免要崩。

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投资人的信心是P2P的基础，我们没了信心不玩了，他们比谁都着急。

于是平台们八仙过海各搬救兵，用了各种新办法代替风险备付金兜底。第三方网站给我们出了一张表，总结了大平台的应对法子。

我们可以看到，大多数平台将风险准备金变更为“质保服务专款”，或是引入了“履约险”、第三方担保等保障机制。总结起来就是你不给我自己保证，我就找别人给我担保。

救兵一号：保险公司

跟保险公司合作的平台，一般是在“贷款人回款”这一环去对接保险产品。也就是说，如果项目出现逾期，保险公司会去为投资人赔付这笔钱。

有了保险公司兜底，我们投资人就不怕贷款人不还钱，甚至平台跑路、倒闭了。哪怕平台倒闭了，你还是可以通过这个项目的保单，去拿到回款或者进行索赔。

能够让保险公司做出这份承诺，意味着对这家P2P的资产端要求也很高。如果某家P2P真能做到这一层，我们当然可以大胆放心投。

但同时也要留个心眼，找客服问清楚这平台是所有资产端都有保险承诺，还是只有部分、少量业务能有的。我们投资的时候，就要专选有保险保障的标投。

救兵二号：第三方机构担保

这种情况可能会出现在资产端非自营业务的P2P平台。这个第三方既提供资产、又得为它提供的资产作担保。

一般是第三方负责人用相应的资产做抵押、并且自己签署无限连带责任书。万一它提供的项目逾期了，它先行垫付，再自己去处理债务。

这种方式对于P2P平台讲是最干净保险的，让第三方自担风险。但存在一个隐患，就是万一第三方机构提供的资产端坏账太多，超过了垫付能力，连第三方都兜不住的时候，就很危险了。

所以我们投资人在选标的时候也要有技巧有侧重，多选抵押贷的，少选信贷的。

因为信贷门槛低，逾期率和坏账率则相对高；车贷、房贷本身就有抵押，对于资金的安全性是一个很大的保障，即使出现了逾期坏账，也不至于影响到资金链。