央行整肃征信市场非一日之功，警惕“阴沟里翻船”
【摘要】央行虽然开始重视对国内征信市场的合规建设，但征信数据的积累，对接都是一个精细而漫长的过程，俗话说“滴水穿石非一日之功”！
随着监管落地，网贷行业逐渐步入“良币驱逐劣币”的良性发展态势，行业集中度明显提高，网贷平台的质量（包括风控建设，合规建设，发展规模等）也有显著提升。但同时，随着行业进一步的发展，网贷行业对发展环境的要求也越来越高，特别是征信环境。
在笔者看来，互联网金融的本质与传统金融相同，真正的问题核心都在于风控，而风控的核心是征信，这早已成为业内一大共识。如果征信体系的建设无法跟上普惠金融的脚步，那么网贷行业的发展将大受阻碍！
征信环境建设急需推进
以前，传统金融的风控都是靠天吃饭，或者说背靠大树心不慌，虽然金融风险的发生频率很高，但依旧能够谈笑风生，因为大家都是国字头的，没有必要担心。而如今，普惠金融已经成为一项国策，我们对于行业环境有更高的要求，而目前国内的信用体系从规模上覆盖率十分有限，无法跟上普惠金融的发展脚步。
前海征信发布的《中国社会信用体系发展报告2017》显示，截至2016年9月份，人民银行个人征信系统共有2927家接入机构，收录自然人数8.99亿人，其中4.12亿人有信贷业务记录，开通查询用户39.07万个，从2004年上线至今，信用报告累计查询33.78亿次。超过一半的自然人没有信贷业务记录。
同时， 在征信体系的建设中，银行仍是主体。个人征信系统目前以银行信贷信息为主，主要收录被征信人在银行发生的贷款、信用卡、为他人担保信息。而市场上与“征信服务”相关的公司有2000家左右，其中完成备案的企业征信机构仅100家左右，获得央行批准筹建的个人征信机构只有8家。
笔者认为，从网贷行业发展的角度来看，目前行业在征信问题上主要面临两个问题：一，现在P2P行业风控成本很高，而且拿不到多头借贷的数据。央行征信系统未接入民间借贷数据、民营征信覆盖面小、新兴征信公司需一一对接试错等现状导致存在风控盲区。二，国内的征信市场合规建设也并不完善，网贷行业需求全面、规范的征信体系。
央行整肃国内征信市场，加速合规建设
目前，整体的征信环境并不理想。传统金融机构对于征信合规工作依旧不够重视、内控制度不完善、人员管理不到位、系统建设存在漏洞等。同时，部分备案的企业征信机构和信用评级机构违规经营问题突出，严重干扰企业融资的公平环境。
为加大个人征信信息保护力度，改善社会融资环境。日前，中国人民银行发布《关于加强征信合规管理工作的通知》，进一步加强征信合规管理工作。
文件通报了公安机关在破获的非法买卖个人征信信息案件中，发现个别商业银行员工利用职务便利，违规查询、下载和非法出售金融信用信息基础数据库个人征信信息；并强调金融信用信息基础数据库接入机构应全面开展征信合规自查自纠工作，自查自纠报告应于每年的12月28日前上报，征信自查自纠将成为常规性制度。
今年以来，央行对于征信市场的整肃是有目共睹的，这对网贷行业的发展来说无疑是重大利好。
7月份，央行首次通报瞭望洲征信事件；8月份，央行要求核查已备案的企业征信机构；同月，央行开出首张征信机构罚单；从9月开始，央行就已经在不断清查各家银行信用卡中心查阅个人征信记录的违规情况，已经有一些银行因为没有得到个人征信授权就查阅了征信报告而受到央行的处罚；10月份，央行发布了《信用评级业管理暂行办法》并要求征信机构需要接受注册地央行分支行办理备案。
11月底，央行郑州中心又发布了个人与企业对于征信授权提出异议的处理流程，从另一个角度反映了央行对于保护征信信息安全的谨慎态度。
央行征信系统对接民间数据，尚需时日
网贷平台接入央行的征信系统，对于降低行业整体违约率，防范金融风险、防范道德风险都将起到重要的作用，此举也有利于中国的经济转型和改革的快速推进。但网贷平台接入央行征信系统不仅需要一定的门槛，平台自身的运营模式、资金实力、发展水平、风控技术都是考核的硬性条件，而且央行征信明确规定针对放贷机构。
投哪网CEO吴显勇曾在接受专访时，直言不讳的说出了自己的看法。他认为，因为征信接口难以获得原因，很多金融机构，尤其是互联网金融机构无法接入到足够多征信单位的系统中，所以无法获取到足够有效的大数据信息，甚至有些正规的金融机构也拿不到征信接口，这对相关企业线上判断是否会发生坏账造成了一定的障碍。
这可能导致互联网金融服务机构对借款人的真正信用水平、贷款用途以及偿还能力缺乏有效判断，从而导致信贷坏账率提高、债务追偿困难等问题，不利于我国普惠金融的推进。
此外，单一不全的征信数据并不能作为判断借款人真正信用水平的依据。
综合来看，央行虽然开始重视对国内征信市场的合规建设，但征信数据的积累，对接都是一个精细而漫长的过程，俗话说“滴水穿石非一日之功”。在这段过渡期，作为网贷平台来讲，如果不能够形成一套类似于投哪网那样，适合自身情况，且行之有效的风控体系，很难说不会阴沟里翻船。
吴显勇
投哪网CEO，北京大学和香港大学经济学和金融学双硕士。2008年加入申银万国证券投资银行部。2010年创立深圳大禾投资咨询有限公司任总裁。
