现金贷：整顿、降息、转型 一场正在上演的持久战

   

金评媒（www.jpm.cn）报道：昨天风华正茂、百花争艳，今天岌岌可危、人心惶惶用这四个词用来形容现金贷的“前世今生”一点也不为过，出身于“普通家庭”的现金贷，一出身就被冠于“屌丝”的头号，但是随着整个行业的发展，“麻雀变凤凰”的事迹屡屡出现，不得不说靠着现金贷发财致富的公司太多，但随着行业对于现金贷的集中整治，现金贷美好明天也就此画上了刺眼的感叹号。甚至有人说现金贷的美好明天将要终结，一时间没人知道这个这个行业会走向何方，但转型、退出戏码开始悄然上演。。。。

整顿组合拳出击现金贷

随着现金贷行业乱象的不断出现，首提现金贷的整顿还要追溯到今年的四月份，随着时间慢慢的推进，关于现金贷的集中整治已然提上日程。

2017年4月10日。银监会发布的《中国银监会关于银行业风险防控工作的指导意见》，明确要求做好现金贷业务活动的清理整顿工作，这是现金贷首次出现在银监会的文件中。随后，北京、上海、深圳、广州等地相继发文要求整顿现金贷业务。

4月15日，P2P网络借贷风险专项整治工作领导小组办公室发出了《关于开展“现金贷”业务活动清理整顿工作的通知》，要求对各地区“现金贷”平台开展摸底排查与集中整治。

《通知》附上了一条长长的整治名单：涉及429个APP、72个微信公号和117个网站。行业一片风声鹤唳——监管的果敢和出手之快，超出所有人的想象。

。。。。。。。。

而最近几天的现金贷行业，可以说风声鹤唳，随着不同部门召开关于现金贷的工作会议，一时间行业观望、等待、转型、退出的情况不时出现。

11月21日，互联网金融风险专项整治工作领导小组办公室以“特急”方式下发138号文——《关于立即暂停批设网络小贷公司的通知》，11月23日上午，央行、银监会召集多地金融办负责人召开网络小额贷款清理整顿工作会议， 17个批准小贷公司开展网贷业务的省市金融办参会，汇报辖内网络小贷机构批设以及监管安排的相关情况。会议要求，小贷利率严格执行36%上限。

 紧接着，11月23日上午，央行、银监会联合召集网络小额贷款清理整顿工作会议，17个批准开展互联网小贷业务的省市金融办参会，汇报辖内网络小贷机构批设情况。

 11月24日，中国互金协会发布了《关于网络小额现金贷款业务的风险提示》，要求相关机构应当严守法律底线，不具备放贷资质的应立即停止非法放贷行为。

而近日北京互金协会针对现金贷召开闭门会议，探讨现金贷监管方案。更是引起了行业的动荡，据知情人士反馈，北京金融机构领导对现金贷监管提出如下要求：

1.没有放贷牌照或者p2p平台的，从事现金贷的一律取缔;

2.P2P平台从事现金贷的必需向北京互金协会报备;

3.P2P平台从事现金贷的，利息和费率加起来不能超过36%;

4.时间点要求是12/31号

三家平台主动降息应对监管

此消息一出，引起现金贷行业的巨大震荡，11月26日，掌众金服对外正式宣布，旗下全线小额现金借款产品综合息费均降至年化36%以下。

据悉，此次调整综合息费的产品为“闪电借款”，主要从两方面进行调整。其一，产品周期从原有的21天，延长为50天、60天等周期；其二，息费方面，50天、60天周期的服务对应的综合息费分别为4.93%和5.91%，日费率不到0.1%。

紧接着的11月27日，玖富集团旗下玖富叮当APP正式对外宣布，作为玖富集团旗下全资控股公司体系内的唯一Payday loan业务，即日起，叮当APP内全线30天小额短期的Payday loan现金借款业务下调综合年化借款成本至年化36%以下。

据悉，根据客户信用评级，综合年化息费分为35%、24%、18%、12%四个区间，信用评级越高，额度越高，综合息费越低。与此同时，产品期限也由原来的15/30天，调整为45/60/90天。玖富方面表示目前，相关产品已调整完毕，并已于11月26日上线测试，11月27日已经全部上线。

这也是继趣店之后，第三家主动下调核心产品综合息费的公司。早在11月24日，趣店就在其英文官网公告称，接到支付宝通知，在支付宝界面的信贷服务的年利率将调整至24%以下（年化24%的利率是实际利率，利息金额包括借贷利息和所有其他收费）趣店称利率调整将会在11月30日执行。

据悉2017年的第三季度，趣店大部分信用贷款都是通过第三方渠道和支付宝的公共服务窗口来实现的，但公告表示，趣店最近已经开始采取措施，推广自己的APP的使用，将按照中国现行法律和有关贷款活动的规定，对按年率计算的信贷服务收取总费用，折合成年率为36%或更低。

三家平台的主动降息，释放着坚定行业信号，现金贷的高息时代已然结束，关于现金贷的整治已然不是一天两天的事情。

停止放贷、或转型、或退出成现金贷明天

如果说主动降息算是积极应对监管政策，那不少现金贷平台停止放贷的问题是不是意味着退出了。。。

据国际金融报11.27晚间报道，现金卡、点融，现金侠。。。多家上海现金贷平台目前疑似停止放贷。

金评媒记者随即对该信息进行核实，其中从接近现金侠公司的人士口中得知，目前公司已经停止所有放款的业务，正在努力做转型，而对于具体的转型方向并没有过多透露。

而对于日放款量在一亿元左右的现金卡，是否停止放贷，该公司员工告诉记者，目前公司，从八月份开始，已经在做流量平台的转型，九月份开始公司一直在调整放款量，

对于目前公司的放款量和之前放款量的比重为多少，该员工表示，具体的数字并不清楚，但一直在做调整，预计整个现金贷整体的所占比例会降低到整个公司业务的10%作用，目前公司在做流量服务，信贷源、数据相关的服务，因为监管政策还没有出来，公司也在一直申请网络小贷牌照。

而截至记者发稿，点融并没有对此停贷事件进行回复。

目前整个行业更多的把这次北京互金协会的监管方案理解为一刀切，但11月27协会对外否认了关于“一刀切”的说法，称协会并未要求“没有（现金贷）放贷牌照或者P2P平台，从事现金贷的一律取缔”，也没有提出对现金贷业务监管“一刀切”的要求，但协会肯定了关于，利息和费率加起来不能超过年化36%的要求。

不具备精细化运营能力的机构将无法生存

业内人士普遍认为，单纯从利率红线来讲，90%之上的现金贷平台已经意味着淘汰出局。中国人民大学金融科技与互联网安全研究中心主任杨东就曾公开表示，对以年化收益率36%作为红线，会导致整个行业无法经营。

虽然协会称并未要求“没有放贷牌照或者P2P平台，从事现金贷的一律取缔”，但不可否认的是，网络小贷牌照确实是一个高门槛，这条指标会把多数从事现金贷的2700家公司拒之门外，甚至是目前现金贷的第一梯队公司。。。

有网络小贷牌照，又能把利息和费率加起来不超过36%，现存的2700现金贷公司试问几家能够做到，对于现金贷未来的发展之路会呈现怎么的状态，从目前来看谁都说不准，因为监管还没有真正落地，但不可否认的是，现金贷行业接下来很明确就是强监管，现金贷机构肯定要拥抱监管，要拥抱监管只能转向更优质客群以及提高经营优质客群的风控能力及运营能力。而对于没有风控能力以及运营能力的公司来讲退出已成定局。

对于现金贷的未来，百融金服相关负责人表示，现金贷降息是不可逆转的大趋势，不是某一家机构可以改变的；利息越高，越是互联网的游戏；利息越低，越靠近金融的本质。所有的金融最终都必须回到金融的本质，退潮之后才知道谁在裸泳；高息产品的运营，不管是获客还是风控，都比较粗放，之所以能赚钱，基本主要是因为高息。降低利率后，获客也好、风控也好，都需要更加精细地运营，不具备精细化运营能力的机构再也无法生存。

秦楠楠

金评媒记者